Ép Giao Dịch (Gamma Squeeze) là gì? Các Yếu tố và Nguyên nhân gây ra hiện tượng này

Hiện tượng Ép giao dịch (gamma squeeze) mô tả trạng thái khắc nghiệt của thị trường khi một nhà giao dịch buộc phải mua cổ phiếu khi giá tăng. Thuật ngữ này nói đến sự thay đổi nhanh chóng của giá tài sản, đẩy các nhà đầu tư hướng tới việc bán hoặc mua cổ phiếu bất chấp mô hình giao dịch hoặc kế hoạch giao dịch thông thường của họ.

Chúng ta đã thấy một ví dụ về hiện tượng Ép giao dịch (gamma squeeze) vào năm 2021. Cổ phiếu AMC đã tăng đáng kể buộc các nhà đầu tư phải mua chúng ở mức giá cao hơn nhằm nỗ lực giảm thiểu thiệt hại có thể có. Hôm nay, chúng ta sẽ cố gắng tìm ra nguyên lý hoạt động của khái niệm này và nó thực sự ảnh hưởng như thế nào đến giá cổ phiếu.

Hiện tượng Ép Giao Dịch (Gamma Squeeze) là gì?

Như đã đề cập ở phần trên, hiện tượng ép gia dịch xảy ra khi giá cổ phiếu biến động nhanh và không lường trước được, thường không phải là một sự tăng giá quá mạnh. Khái niệm này cũng liên quan đến việc cổ phiếu giảm giá trị. Tình huống này khiến các nhà giao dịch cảm thấy bị “ép” và không có cơ hội để tuân theo các mô hình cũng như khuôn mẫu giao dịch truyền thống của họ. Họ không thể làm gì khác ngoài việc thay đổi vị thế (vào lệnh mua thay vì lệnh bán và ngược lại).

Hiện tượng Ép giao dịch (Gamma Squeeze) xảy ra như thế nào?

Để quan sát hiện tượng Ép giao dịch, thị trường chứng khoán phải đáp ứng các điều kiện đặc biệt, bao gồm:

1. Các nhà đầu tư đưa ra giả định về giá tài sản: giả sử, các nhà đầu tư giả định rằng giá cổ phiếu sẽ tăng lên.
2. Điều này dẫn đến việc mua cổ phiếu với quy mô lớn, làm tăng giá trị cổ phiếu đó.
3. Mặt khác, các nhà đầu tư tổ chức đang cố gắng bán cổ phiếu với vị thế bán.
4. Các nhà giao dịch mua càng nhiều cổ phiếu, thì các nhà đầu tư tổ chức càng phải bán nhiều cổ phiếu hơn. Nếu không, họ sẽ không có công cụ để bảo vệ rủi ro của các vị thế bán mà họ đã thực hiện bởi hiện tượng Ép giao dịch.

Khái niệm này chủ yếu liên quan đến quyền chọn mua. Đồng thời, nó cũng có thể xảy ra khi sử dụng các chiến lược giao dịch chứng khoán ngắn hạn.

Các yếu tố gây ra Hiện tượng Ép giao dịch (Gamma Squeeze)

Thông thường, hiện tượng này là kết quả của những suy đoán phổ biến trên thị trường về xu hướng tiềm năng của giá. Hãy tưởng tượng một công ty phải đối mặt với các vấn đề tài chính. Đối với một số nhà đầu tư tổ chức, đó là một tín hiệu để bán cổ phiếu, vì họ tin rằng giá sẽ còn giảm thấp hơn nữa.

Điều bất thường nhất xảy ra khi một hoặc một số nhà đầu tư bắt đầu mua cổ phiếu thay vì bán chúng và làm theo logic phổ biến. Điều này dẫn đến hiện tượng ép giao dịch trong ngắn hạn.

Ý nghĩa của hiện tượng này đối với các Nhà đầu tư

Một mặt, hiện tượng Ép giao dịch (Gamma Squeeze) có thể mang lại một số cơ hội thu được lợi nhuận tuyệt vời. Đồng thời, nó có thể cực kỳ rủi ro. Chìa khóa để thành công ở đây là hiểu rõ các lý do thực sự dẫn đến hiện tượng này trên thị trường. Nguyên nhân chính của hiện tượng Ép giao dịch đang xảy ra là gì? Khi bạn biết nguyên nhân, bạn có thể thấy trước nó sẽ kéo dài trong bao lâu.

Hiện tượng Ép giao dịch (Gamma Squeeze) có thể kéo dài trong vài ngày hoặc thậm chí vài tuần. Đồng thời, các nhà giao dịch có kinh nghiệm đã thấy nhiều ví dụ khi hiện tượng này chỉ diễn ra rất nhanh. Những gì chúng tôi đang cố gắng nêu lên ở đây là yếu tố thời gian rất quan trọng. Nó sẽ xác định xem bạn có thể thu được lợi nhuận từ hiện tượng này hay sẽ dẫn đến thua lỗ cho bạn.

Hãy nhớ rằng giá có thể đảo chiều bất ngờ và nhanh chóng dẫn đến sự sụt giảm tức thì. Vì lý do này, chiến lược giao dịch này không thể là lựa chọn phù hợp cho bạn. Nếu bạn đang tìm kiếm một cách đầu tư an toàn hơn, thì ý tưởng tốt nhất là chọn giao dịch chứng khoán truyền thống, quỹ tương hỗ, v.v. Những phương pháp này không yêu cầu phải phỏng đoán giá. Thay vào đó, bạn có thể sử dụng các công cụ khác nhau để có cái nhìn tổng quan sâu hơn về thị trường và đưa ra dự đoán giá chính xác dựa trên dữ liệu lịch sử và dữ liệu khác.

Kết Luận

Chắc chắn rằng, hiện tượng Ép giao dịch (Gamma Squeeze) có thể tạo ra các cơ hội thu được lợi nhuận đặc biệt. Tuy nhiên, nó cũng có rủi ro rất lớn, vì trạng thái thị trường này phụ thuộc vào việc đầu cơ và phỏng đoán giá cổ phiếu. Vì vậy, bạn cần phải suy nghĩ kỹ trước khi thử phương pháp đặc biệt này hoặc lựa chọn các phương pháp giao dịch cổ phiếu an toàn và hợp lý hơn.

Bài viết này không chứa và không nên được hiểu là chứa lời khuyên đầu tư, khuyến nghị đầu tư, đề nghị hoặc chào mời cho bất kỳ giao dịch nào trong các công cụ tài chính. Trước khi đưa ra bất kỳ quyết định đầu tư nào, bạn nên tìm kiếm lời khuyên từ các cố vấn tài chính độc lập để đảm bảo bạn hiểu được các rủi ro.