На рынке сохраняется осторожный оптимизм на фоне позитивной динамики предыдущего дня, хотя ожидание важных экономических данных и событий сегодня сдерживает этот настрой. Недавние данные по рынку труда США и протокол заседания ФРС усилили ожидания возможного снижения процентных ставок Федеральной резервной системой. Это ослабило доллар США и повысило привлекательность более рискованных активов.
EURUSD и GBPUSD резко выросли до годовых максимумов на фоне ослабления доллара США и ожиданий снижения ставки ФРС. Однако USDJPY не удаётся набрать импульс из-за противоречивых сигналов о направлении политики Банка Японии (BoJ) и разочаровывающих индексов деловой активности (PMI) за август. AUDUSD и NZDUSD не показывают восходящей динамики, несмотря на достижение месячных максимумов: на них влияют опасения по поводу экономического роста Китая. USDCAD по-прежнему находится под давлением, несмотря на снижение цен на нефть: поддержку ему оказывают позитивные данные по индексу цен производителей (PPI) Канады.
Трейдеры на рынке нефти отметили, что недельные запасы сократились сильнее, чем ожидалось, однако не смогли поддержать цены на чёрное золото из-за опасений по поводу замедления спроса и ослабления проблем с поставками с Ближнего Востока.
Кроме того, золото отступило от недавнего исторического максимума на фоне восстановления доходности 30-летних казначейских облигаций США после падения до минимума за последние 13 дней.
BTCUSD и ETHUSD значительно выросли на фоне ослабления доллара США и возобновившегося оптимизма: инвесторы рассчитывают, что в случае переизбрания бывший президент Дональд Трамп может способствовать созданию благоприятных условий для криптовалют. Однако крупный перевод биткоинов с кошелька Mt. Gox вызвал опасения по поводу устойчивости недавнего роста.
В целом рынок сталкивается с противоречивыми сигналами: оптимизм, связанный с возможным снижением ставки ФРС и позитивными новостями о криптовалютах, сдерживается экономической неопределённостью и геополитическими рисками.
Ниже представлены последние изменения по основным активам:
- Нефть WTI по-прежнему находится под давлением на минимальном уровне с февраля и снижается пятый день подряд, достигнув к моменту публикации отметки около $71.80.
- Золото незначительно снижается в районе $2 510, сохраняя потери предыдущего дня после отступления от годового максимума.
- Индекс доллара США пытается зализать раны на минимуме с декабря 2023 года и немного растёт, торгуясь в районе 101,20 на момент написания.
- Уолл-стрит закрылась в плюсе, однако рынки Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются разнонаправленно. Кроме того, акции в Великобритании и Европе не показывают чёткого направления в первый час торгов.
- BTCUSD и ETHUSD оба нивелируют рост предыдущего дня, немного снизившись до $60 800 и $2 630 соответственно на момент написания.
Рынок консолидируется в преддверии важных данных/событий…
Предварительный пересмотр данных по числу рабочих мест вне сельского хозяйства (NFP) за год, завершившийся в марте 2024 года, опубликованный Бюро трудовой статистики США (BLS), показал значительную отрицательную корректировку на 818 тыс. Это означает, что среднемесячный прирост числа рабочих мест сократился на 68 тыс. — до 174 тыс. Замедление роста занятости усилило негативные настроения в отношении рынка труда США.
На фоне более слабых данных по занятости и продолжающихся обсуждений возможных корректировок политики доллар США оказался под давлением. В опубликованном недавно протоколе заседания Федерального комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) отмечалось, что «подавляющее большинство» представителей ФРС считали снижение ставки на следующем заседании, вероятно, целесообразным. Эта мягкая позиция также способствовала ослаблению доллара США.
В результате индекс доллара США (DXY), который отражает его курс к корзине из шести основных валют, снижался четвёртый день подряд и достиг годового минимума в районе 100,90. Однако в ходе азиатской сессии в четверг индекс немного вырос, что может указывать на возможную стабилизацию или временный отскок.
Снижение курса доллара США подтолкнуло EURUSD к годовому максимуму. Пара выросла, несмотря на мягкие заявления члена Совета управляющих Европейского центрального банка (ЕЦБ) Фабио Панетты. Это указывает на то, что значительный рост евро обусловлен скорее слабостью доллара США, чем активной поддержкой со стороны политики ЕЦБ.
Аналогично, GBPUSD достиг нового максимума, которого не было с июля 2023 года. Рост произошёл несмотря на неоднозначные экономические данные из Великобритании и продолжающуюся поддержку Банком Англии (BoE) высоких процентных ставок. Это указывает на то, что рынок больше сосредоточен на снижении курса доллара США, чем на последних статистических данных по Великобритании.
USDJPY остаётся относительно стабильной и не может выбрать направление. Неоднозначные данные PMI из Японии и неопределённость в отношении способности Банка Японии (BoJ) продолжать повышать ставки сдерживают динамику этой валютной пары.
AUDUSD и NZDUSD консолидируются после недавнего роста. AUDUSD удерживает позиции после отката от месячного максимума, получая поддержку от позитивных данных PMI из Австралии. Однако рост NZDUSD, продолжавшийся четыре дня, приостановился на фоне сохраняющихся опасений по поводу экономического роста Китая. Тем временем пара NZDUSD остаётся под давлением, несмотря на снижение цен на нефть: более высокие данные по инфляции в Канаде перевешивают влияние удешевления нефти.
Управление энергетической информации США (EIA) сообщило, что запасы сырой нефти сократились сильнее, чем ожидалось: на 4 649 тыс. баррелей против прогнозируемых 2 672 тыс. Несмотря на это, опасения по поводу снижения спроса на энергоносители в Китае и ослабления геополитической напряжённости на Ближнем Востоке удерживают цены на нефть WTI на самом низком уровне с февраля.
После достижения годового максимума золото (XAUUSD) откатывается второй день подряд. Слабость драгоценного металла связана с осторожными настроениями на рынке в преддверии важных публикаций, включая предварительные значения августовских индексов деловой активности (PMI), а также ежегодного симпозиума центральных банкиров в Джексон-Хоуле.
- Сильная покупка: USDCAD, USDJPY, US Dollar, Silver
- Сильный медвежий настрой: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD, GBPJPY
- Покупка: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Gold, DJI30, USDCNH
- Продажа: DAX, FTSE 100, EURUSD, нефть
Индексы PMI и начало симпозиума в Джексон-Хоуле — в центре внимания…
В ближайшее время участники рынка будут следить за признаками замедления экономики из-за высоких процентных ставок, которое может повлиять на валюты. В этой связи трейдеры сосредоточатся на первых оценках индексов PMI за август в крупнейших экономиках.
Доллар США может оставаться слабым, если ФРС начнёт снижать процентные ставки в сентябре. Участники рынка также будут следить за симпозиумом в Джексон-Хоуле в поисках сигналов о дальнейшем снижении ставок и его возможном влиянии на более рискованные активы. Индексы PMI за август будут важны для оценки состояния экономики и могут повлиять на динамику валют.
Пусть удача сопутствует вам в торговле!
